ההסדרים המוצעים



1) הסדר החברה [לינק]
a) הזרמת 800 מיליון ₪ בשלושה שלבים לאידיבי אחזקות והעברתם לחיזוק מבנה ההון של אידיבי פיתוח. נושי אידיבי אחזקות יקבלו 54% מהון המניות אידיבי פיתוח, בתמורה למחיקת חובם. יינתן פטור מתביעות לבעלי השליטה ונושאי המשרה הנוכחיים.
2) מצגת מתווה הנציגויות [לינק] שהוגש בחודש מאי 2013.
3) מתווה הנציגויות ומתווה הנאמנים [לינק] מטעם נציגי אידיבי אחזקות:
a) הבקשה שהוגשה לבית המשפט כוללת בתוכה שני מתווים, מתווה הנציגויות בהם מחולקים מניות אידיבי פיתוח לשניים, 10% לנושי אחזקות ו90% לנושי פיתוח. בנוסף נמחק חוב אידיבי אחזקות (2.1 מיליארד) ומונפק חוב חדש בשתי סדרות:
• סדרה 2 – בסך 150 מיליון נושאת ריבית 6% שנתית ומשולמת אחת לחצי שנה. הקרן תיפדה בין השנים 2019-2020 (לאחר סיום תשלום כל החוב באידיבי פיתוח) בארבעה תשלומים חצי שנתיים.
• סדרה 3 – בסך 250 מיליון נושאת ריבית 5.25% שאינה משולמת אלא נצברת עד שנת 2030. הקרן והריבית הנצברת ישולמו בשנת 2050, אלא אם כן יתקיימו התנאים הבאים:
(1) 12 חודשים לאחר תשלום כל החוב.
(2) שווי חברת אידיבי פיתוח יהיה מעל 1.75 מיליארד ₪.
b) בנוסף יחולק המזומן בקופה ויחולקו אופציות מדורגות שמחיר המימוש שלהם עולה ב6% שנתי כל רבעון, או במילים אחרות כל רבעון יהיה צורך להזרים סכום גבוה יותר כדי לממש את זכות האופציה.
• מתווה הנאמנים מציע שתי אפשרויות:
c) חלוקת כל המניות והמזומן בעין לכלל הנושים של אידיבי אחזקות.
d) חלוקת המזומן וחלק מהמניות לכלל הנושים של אידיבי אחזקות כאשר מניות השליטה (בין 51% ל25%) ישארו בידי נאמן ויימכרו כמקשה אחת.
4) הסדר הבנקים [לינק]
• דחיית כל החוב (אגרות חוב ובנקים) ב - 18 חודש תמורת תוספת ריבית של 2% ואופציות על החברה של 20% מחברת אידיבי פתוח.
• בזמן זה יש צורך במימוש של כלל ביטוח ונכסים נוספים לפי לוחות זמנים קבועים מראש, ולפי מחירים שלא יפחתו מהערכת השווי שהוגשה לבית המשפט מטעם המומחים.
5) מתווה "הבראה" (השתלטות) [לינק] מטעם נציגי חוב אידיבי פיתוח:
• מתווה הנציגויות – כפי שתואר לעיל.
• במידה ונושי אידיבי אחזקות לא יקבלו את המתווה הזה יחולקו 100% ממניות אידיבי פיתוח לנושי פיתוח בלבד.